Ліквідність грошей, її розрахунок. Типи активів ліквідності

Чи знаєте ви, наскільки легко можна перевести в готівку власні кошти? Все залежить від форми, в якій вони зберігаються. Ліквідність грошей – це базова концепція в бухгалтерському обліку, фінансах та інвестуванні. Вона відбиває здатність активів перетворюватися з однієї форми в іншу. Бажаним для будь-якої компанії є результат, коли ця операція відбувається швидко і без значних фінансових втрат. Тому раніше так важливі гроші, ліквідність яких вважається абсолютною. Нашу статтю ми почнемо з визначення даного поняття. Потім перейдемо до розгляду типів активів, фінансових показників роботи підприємства і ролі банків у підтримці певного рівня ліквідності.

Визначення поняття

Ліквідність грошей в бухгалтерському обліку характеризує простоту конвертації наявних у розпорядженні підприємства активів у готівку. Остання може бути використана для покупки чого завгодно в будь-який момент. Абсолютна ліквідність грошей стосується лише готівкових коштів. Заощадження на поточному картковому рахунку можна використовувати для покупки овочів у фермера на ринку. Гроші на депозиті ще менш ліквідні. Це пов'язано з тим, що їх не можна отримати миттєво. До того ж дострокове розірвання договору з банком найчастіше загрожує додатковими фінансовими втратами.

Гроші, ліквідність і типи активів

Наявні у розпорядженні підприємства кошти приймають такі форми:

Готівкові гроші.

Кошти на поточних рахунках.

Депозити.

Облігації ощадного позики.

Інші цінні папери та деривативні банківські інструменти.

Товари.

Акції закритих акціонерних товариств.

Різні предмети колекціонування.

Нерухомість.

Слід мати на увазі, що в даному списку активи підприємства розташовані у порядку зменшення їх ліквідності. Тому потрібно розуміти, що наявність нерухомості – це не гарантія захисту від неплатоспроможності у кризові часи, оскільки для її продажу можуть знадобитися тижні, якщо не роки. Прийняття рішення про інвестування грошей у будь-який вид активів має базуватися на рівні його ліквідності. Однак деякі цінності необов'язково продавати, щоб швидко отримати готівку. Гроші можна позичити у банку під заставу, наприклад, нерухомості. Тим не менше з такою операцією пов'язані фінансові та часові витрати. Тому ліквідність готівки є еталонною для всіх інших типів активів.

У бухгалтерському обліку

Ліквідність – це міра здатності позичальника сплатити свої борги вчасно. Її часто характеризує коефіцієнт або відсоток. Під ліквідністю розуміють здатність підприємства оплачувати свої короткострокові зобов'язання. Простіше всього це зробити за допомогою готівки, оскільки вони легко конвертуються в усі інші активи.

Розрахунок ліквідності

Виділяють кілька способів обчислення даного показника по балансу підприємства. Вони включають наступні:

Коефіцієнт поточної ліквідності. Його розрахувати простіше всього. Даний коефіцієнт дорівнює результату ділення всіх поточних активів на такі ж пасиви. Він повинен бути приблизно дорівнює одиниці. Однак потрібно мати на увазі, що деякі активи важко продати за повну вартість в поспіху.

Коефіцієнт швидкої ліквідності. Для його розрахунку поточних активів віднімають запаси і дебіторську заборгованість.

Коефіцієнт операційного грошового потоку. Ліквідність грошей вважається абсолютною. Даний показник розраховується діленням наявної готівки на поточні зобов'язання.

Використання коефіцієнтів

Для різних галузей промисловості і правових систем правильно використовувати окремі показники. Наприклад, підприємствам у країнах, що розвиваються, потрібен більший рівень ліквідності. Це пов'язано з високим рівнем невизначеності і повільної віддачею від інвестування коштів. Для підприємства зі стабільним грошовим потоком норма коефіцієнта швидкої ліквідності менше, ніж інтернет-стартапу.

Ринкова ліквідність

Дане поняття є ключовим не тільки в бухгалтерському обліку, але і в банківській діяльності. Недостатність ліквідності часто є причиною банкрутства. Проте надмірна кількість готівки може також привести до нього. Чим менше ліквідність активів, тим більше дохід від них. Готівкові взагалі його не приносять, а відсоток на гроші на поточному рахунку зазвичай є більш ніж скромним. Тому підприємства і банки прагнуть зменшити кількість високоліквідних активів до необхідної норми. Дещо інше значення має дане поняття у відношенні фондових бірж. Ринок вважається ліквідним, якщо цінні папери можуть бути продані швидко і без втрати в їх цінах.

Висновки

Ліквідність є важливою концепцією як для великих корпорацій, так і для окремих індивідуумів. Людина може бути багатим, якщо порахувати всі активи в його власності, але не зуміти вчасно розплатитися за своїми короткостроковими зобов'язаннями, оскільки не зможе їх вчасно конвертувати в готівку. Це стосується і компаній. Тому так важливо розуміти, що таке ліквідність, і придбавати активи у відповідності з її нормальним рівнем для галузі і держави.